如何判斷是否存在偽回歸？

偽回歸指兩個（或以上）非協整（沒有共同的stochastic trend）的單位根過程，其回歸結果卻是顯著的。主要癥狀包括：t值隨樣本增加而增加；R－square 很大：DW值接近于0。對于時間序列，你最好先做單位根檢驗，ADF 或者PP。如果都是單位根，則將回歸的殘差進行單位根檢驗。如果沒有單位根，則說明這些序列是協整的，存在長期關系，否則就非協整的，直接做回歸就是錯的。